ProA Capital acquiert le Groupe BAT

ProA Capital De Inversiones S. G. E. I. C., une société de capital-investissement pan-européenne de premier plan, par le biais de ses fonds gérés, annonce l’acquisition de toutes les entreprises faisant partie du Groupe BAT, détenu par la famille Barbieri.

Le Groupe BAT

Le Groupe, fondé en 1983 par Amorino Barbieri, dont le siège est à Noventa di Piave (Venise, Italie) et comptant plus de 500 employés, est le leader mondial des systèmes de protection solaire avec des ventes dans plus de 70 pays à travers le monde. Avec deux divisions principales, BAT et KE, le Groupe jouit d’une réputation mondiale pour sa technologie de pointe, son excellence en fabrication, son design innovant et un service client inégalé, tant pour les composants de marque BAT que pour les produits finis de marque KE.

L’acquisition du Groupe BAT par ProA Capital

L’Acquisition accélérera la trajectoire de croissance du Groupe en Italie, tant en termes d’installations de production que de ressources humaines. L’Acquisition renforcera également de manière significative la présence internationale du Groupe, qui représente déjà plus de 65 % des revenus du Groupe, également via des acquisitions ciblées.

L’Acquisition est en ligne avec la stratégie de ProA Capital d’investir dans : (i) des entreprises familiales ancrées sur le territoire italien mais ayant un développement international significatif ; (ii) des entreprises ayant un fort impact sur la durabilité. Les systèmes de protection solaire sont en effet un composant essentiel pour atteindre un contrôle climatique plus efficace des environnements ; en fait, leur utilisation et leur pénétration continuent de croître dans le monde entier.

Legance a agi en tant que conseiller juridique concernant les aspects corporatifs, M&A et de financement. ProA Capital a engagé EY pour le conseil en dette. EY a assisté ProA Capital pour la diligence financière, la diligence fiscale et la structuration, la diligence en droit du travail, la diligence juridique et la diligence ESG ; Duane Morris a assisté ProA Capital pour la diligence juridique et en droit du travail liée aux entités juridiques basées aux États-Unis. LEK a assisté ProA Capital en relation avec la diligence commerciale, Capital Appraisal a assisté ProA Capital pour la diligence industrielle. Les aspects notariaux de la transaction ont été pris en charge par Milano Notai.

La Famille Barbieri a été assistée par UniCredit S.p.A. en tant que conseiller financier, par le cabinet De Checchi à Trévise pour les questions juridiques et par Grimani et Pesce à Venise pour les aspects fiscaux de la transaction.

Le cabinet d’avocats international Dentons a conseillé un pool de prêteurs comprenant Anima Alternative SGR S.p.A., au nom d’« Anima Alternative 2 », Banca Ifis S.p.A., Banca Monte dei Paschi di Siena S.p.A., Banca Sella S.p.A., Banco BPM S.p.A, Crédit Agricole Italia S.p.A. (agissant également en tant que banque agente), illimity Bank S.p.A. et Intesa Sanpaolo S.p.A., en tant que arrangeurs principaux mandatés et prêteurs initiaux, dans le cadre d’une opération de financement en faveur de ProA Capital pour soutenir l’Acquisition.